1.1 Credit decision

1.信用風險如何發(fā)生？

*金融市場義務(wù)上的違約

*金融市場義務(wù)上違約概率的曾加

*違約的時候更大的風險暴露導致了更嚴重的損失

*違約的時候更低的修復(fù)能力導致了更嚴重的損失

*已經(jīng)成交的商品或者服務(wù)的支付發(fā)生違約（如清算風險）

2.信用風險估值的四個初級因素？

*借款人還款的意愿和能力

*額外條件對借款人償還債務(wù)能力的影響

*信用工具具有一致性的特點，包括影響借款人完成義務(wù)的意愿和能力的特點

*風險緩釋的質(zhì)量和充分性，例如抵押品和貸款保證

3.信用質(zhì)量分析工具（如何確定還款的意愿？）

*從各種資源中收集關(guān)于潛在借款人的特點和聲譽的信息

*在分析借款人還款意愿的時候，與借款人面對面的交談去分析借款人的特點是常規(guī)的程序

*名字借款（name lending）包括根據(jù)在一個個體在商業(yè)群體中感覺上的身份地位來確定是否借款，一些債權(quán)人使用取代的名字借款給金融分析師

*根據(jù)過去的表現(xiàn)去推算未來的表現(xiàn)。債權(quán)人通常假設(shè)過去一系列的借款和還款行為在未來會持續(xù)

4.信用質(zhì)量分析工具（如何確定還款的能力？）

*檢查預(yù)期價款人過去的，現(xiàn)在的，未來的和預(yù)測的金融狀況描述

5.消費者，非金融公司，金融公司的信用價值顯著區(qū)別是什么？

*分析個人的因素，例如分析一個人的凈價值，薪水，資產(chǎn)，聲譽和信用分數(shù)

*分析非金融公司時，流動性，反映賺錢能力和盈利能力的現(xiàn)金流量，資本的頭寸大小，經(jīng)濟狀況的描述，企業(yè)的發(fā)展強度等

*分析金融公司時候，相似的數(shù)據(jù)也被運用到，除了特別適用于銀行的部分，如資本的充分性，資本質(zhì)量和銀行承受金融壓力的能力

6.銀行資不抵債（insolvency）和銀行破產(chǎn)

*銀行流動性變差的時候可能會導致資不抵債甚至破產(chǎn)

1.2 Credit analyst

1.信用分析師的角色？

*職業(yè)描述（包括消費信用分析師，信用模型分析師，公司信用分析師，評級機構(gòu)里面的分析師，買方賣方固定收益分析師，銀行檢查和監(jiān)督者）

*分析的類型（包括企業(yè)信用分析，銀行和金融機構(gòu)信用分析，國家信用分析等）

*主觀的功能（包括風險管理，投資選擇，評級機構(gòu)）

*雇主的分類（包括a銀行，非銀行金融機構(gòu)，機構(gòu)投資者等，評級機構(gòu)，政府機構(gòu)，評級建議者）

2.銀行信用分析師的常規(guī)任務(wù)？

*公司信用分析師

*通過對一個給定的公司一個又一個的交易事項或者年度的回顧來進行風險的預(yù)測

*責任可能延伸到?jīng)Q策的制定

*可能會涉及到根據(jù)巴塞爾2,3來檢查和修正銀行已經(jīng)存在的信用政策以及強制性任務(wù)

*固定收益分析師

*提供要不要買，賣或者持有債券的建議

*固定收益分析師應(yīng)該關(guān)注于決定相對價值，而股權(quán)分析師則專注于股權(quán)的收益

3.銀行信用分析的方法？

*定量方法

*能夠閱讀和解釋財務(wù)分析從而更加好地去進行廣闊范圍的比率分析

*理解數(shù)據(jù)性概念從而去合理地解釋數(shù)據(jù)以便在不確定的條件下得出有道理的結(jié)論

*分析資產(chǎn)質(zhì)量的能力

*對貨幣政策有一定的了解，有解釋和計算宏觀數(shù)據(jù)的能力，兩者均要求整合的銀行系統(tǒng)

*定性方法

*分析報告上來的盈利的質(zhì)量，可靠性，一致性

*能夠理解銀行規(guī)章制度環(huán)境，規(guī)章制度的影響是重要的

*運用基本的調(diào)查技能去分析不熟悉的銀行事項，評級機構(gòu)信用分析師更多地使用初級調(diào)查技巧，企業(yè)信用分析師更多地使用第二級調(diào)查技巧

4.信用分析師使用的不同信息來源？

*年度報告，審計報告，財務(wù)報表，銀行網(wǎng)站，互聯(lián)網(wǎng)，評級機構(gòu)的報告，第三方的調(diào)查，公司章程，監(jiān)管部門的補充意見等。

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